商贷利 率下调，公积金吸引力还有多大？

浙(zhè)江(jiāng)省宁波市统筹推进城市更新(xīn)，提质加速(sù)推(tuī)进保障房(fáng)、人才房、青年公(gōng)寓等项目建设，不断提升住(zhù)房品质，完善 各项配套设施。图为宁(níng)波市应家(jiā)保障房及(jí)其周边的学校、地铁(tiě)等配套设施。

胡学军摄（人民视觉(jué)）

房贷利率再迎下(xià)调(diào)。近期，国内多地多家银行宣(xuān)布下调(diào)个人(rén)住房商(shāng)业贷款利率。在江苏苏州、广东佛山，部分银行推出的首(shǒu)套房贷(dài)利率降至3.05%；在云南玉溪，首套(tào)房及二套房贷利率进入 “2时代”，降至2.95%。

房贷利率下调对购房者是(shì)一(yī)大利好。而当(dāng)商业贷款利率(lǜ)持续下调并接(jiē)近(jìn)公积金贷款利率时，购房者(zhě)也面临新的选择。公积金贷款 是(shì)否还具有吸引力？如何(hé)继续发挥住(zhù)房公积金的保(bǎo)障优势？

多地多家银行宣布下调房(fáng)贷利率

你的房(fáng)贷利率是多少？

“我前不久刚买了首套新房，用(yòng)了(le)组
合贷的形式，公积金贷款65万元，商贷15万元，利率分别为2.85%和3.25%。”家住河南郑州的刘勇智说，从自己去年开始看房以来，当地房贷利率一直保持下调趋势。在对比多家银行贷款方案后，他最终敲定了目前的贷款方式。“现(xiàn)在算是近期的利率低(dī)位，购房负担减轻了不少。”他说(shuō)。

类似的情况不仅发生在郑州。来自江苏苏州的钟毅最近正在咨询购房贷(dài)款事宜，他告诉笔者(zhě)，自(zì)己咨询了当地多(duō)家银行，其中多数
表示(shì)目前首套房贷(dài)利率为(wèi)3.05%，部分银(yín)行还可以申请2.95%的首套房
贷利率。“2.95%的房贷利率对于(yú)征(zhēng)信和债务情(qíng)况要(yào)求相对严格，银行的说法是‘收入能够两倍(bèi)覆盖负(fù)债(zhài)’就可以申(shēn)请，放款周期在1周左右(yòu)。”钟毅(yì)说。

进(jìn)入6月以(yǐ)来，国内多地多家银(yín)行纷纷调整(zhěng)房贷利率下(xià)限。7月，中(zhōng)国人民银行将1年期和5年(nián)期以上贷
款市场报(bào)价利率（LPR）均下调10个基(jī)点，分(fēn)别达到3.35%、3.85%。LPR下调后，多地(dì)房(fáng)贷利率(lǜ)随之调整 ，在广东广州和佛山、江苏南京和苏(sū)州(zhōu)以(yǐ)及(jí)云南玉溪等地(dì)，部(bù)分银行推出(chū)“2”开头(tóu)的个(gè)人住房商业贷款利率(lǜ)，刷新近期房(fáng)贷利率下限。

银行为(wèi)何纷纷下调房贷利(lì)率？广东省(shěng)住房政(zhèng)策研究中心(xīn)首席研 究员李宇(yǔ)嘉分析，近期房贷利率下行受多重因素推动 。“一方(fāng)面有银行间对房贷份额的(de)‘争抢’，通过降利率的手段吸引购房者贷款。另一方面，近期部分银行存(cún)款利率有所下调，跟按揭贷款利率呈倒挂趋势，这(zhè)推动了(le)银行(xíng)继续下调房贷利率。此外(wài)，今年以来LPR经历(lì)了(le)两次下(xià)调，也拉动了银行房贷利率随之调整。”李宇嘉说。

“房贷利率通常随LPR变动而变动，最近房商贷利率下调，公积金吸引力还有多大？贷利率再(zài)下调是市场利率下调而造成的。”首都(dōu)经济贸易大(dà)学(xué)京津冀房地产研究院院长 赵秀池说，房贷政策是房(fáng)地产调(diào)控手段之一，在(zài)楼市相对低迷的情况下，下调房(fáng)贷 利率(lǜ)有利于(yú)减轻购房者负担，促进刚需和改善性(xìng)住房需求入市，对于稳定楼市有一定积极作用。

商贷(dài)和公积金贷款利率接近(jìn)，影响购房(fáng)者决策

申请
商业(yè)贷款、住房公积金贷款(kuǎn)是目前购房者借贷的主要方式。过去，不少(shǎo)购房者在申请贷款(kuǎn)时(shí)会选择“个人住房商业贷款+住(zhù)房公积金(jīn)贷款”的组合贷方式。其中，公(gōng)积金贷款因其利率低、普惠性强等特点，受到(dào)许多购房者欢迎。

家住北京市海淀区的郭 欣文2021年买了(le)一套40多平方米的一居室，“我当时刚工(gōng)作两年，公积金(jīn)余额不多，能申请的贷款额(é)度有限，最后选择的是(shì)组
合贷的形式。”她说，“我身边已经买房(fáng)且是首套房的朋友几乎都选(xuǎn)择组合(hé)贷，而且都是先把公(gōng)积金贷款额度‘拉满’，再(zài)申(shēn)请商业贷款。毕竟公积金贷款主打普惠，每个月也能直接用(yòng)一部(bù)分公积(jī)金还贷，对(duì)于刚毕业(yè)不久、积蓄不多的购房者来说更(gèng)加友好。”

还有(yǒu)些符合条件的购房者选择了纯(chún)公积金贷款。

“我是两(liǎng)年前买的婚房(fáng)，全部用(yòng)公积金(jīn)贷款，当时(shí)贷款利率不(bù)到3%。”来自天津的苏然是一名教(jiào)师，她告诉(sù)笔者(zhě)：“我(wǒ)的房子面(miàn)积不算大，两室一厅，当时 需(xū)要贷款72万元(yuán)，刚好我的公积金额度有80万，能(néng)够全覆盖。公积金贷款(kuǎn)额度高、利
率低，对于购房者来说很实惠，在商贷利率比较高的情(qíng)况下，我想不少购房者都会尽量选择多用公积金贷款。”

不(bù)过，由于申请公积(jī)金贷款 通常会受连(lián)续缴存(cún)时间(jiān)、账户余额、贷 款(kuǎn)记录等条件限制，对于名下已(yǐ)有房
产的购(gòu)房者而言(yán)，如果想再购置(zhì)房(fáng)产(chǎn)，往往只能选(xuǎn)择利率相对较高的(de)商业贷款。

“今年7月我买了第三套房，走的是(shì)纯商贷(dài)，利率差(chà)不多3.5%。”张(zhāng)成是(shì)一(yī)家创业(yè)公司的老板(bǎn)，据他介绍，选择(zé)纯商贷是因 为上一套房的公积金贷款没还完，只能申请商业贷款。“最近听说(shuō)商贷利率下调了，对于第三
套房来说，3.5%左右(yòu)的利率挺(tǐng)划算(suàn)。对于购买(mǎi)首套(tào)房的年轻朋友(yǒu)，在公积(jī)金贷(dài)款利率原就较低的情况下，进一步降低商(shāng)贷利率更是利好。”

今年5月，中国(guó)人民银行宣布下调(diào)个人住房公积金贷款利率0.25个百分点，5年以下（含5年）和5年以上首(shǒu)套个人住房公积金(jīn)贷款利率分别调整为2.35%和2.85%，5年以下（含5年）和5年以上第二套个人住房(fáng)公积金(jīn)贷款利率(lǜ)分(fēn)别(bié)调整为不低于2.775%和3.325%。近期，各地又纷纷(fēn)下调(diào)商贷利率，在部分房贷利(lì)率进入“2时代”的地区，商贷(dài)利率(lǜ)和公积金贷款利率利差越来越小(xiǎo)。在商业贷款利率(lǜ)逼(bī)近公积金贷款利率的
情况下，公(gōng)积金贷款的吸引力是否会降低？居(jū)民缴存意愿是否会受影响？

“如(rú)果(guǒ)商贷(dài)利率明显低于公积金贷款利率，我当(dāng)然会选择前者，但是会考虑从公积金账户(hù)里
取钱来还商贷，这样既能享受较(jiào)低的贷款利率，又能发挥公积金的普惠优势。对我来(lái)说，并不会因为商贷(dài)利率降(jiàng)了(le)就(jiù)‘抛弃’公积(jī)金。”苏然说(shuō)。

今年56岁的李花是一名(míng)国有(yǒu)企业会计(jì)，在(zài)她看来，商贷利率接近于(yú)公积金贷款利(lì)率可能会吸引(yǐn)一部分购房者选(xuǎn)择
商(shāng)业贷款(kuǎn)，但并不会对其(qí)持续缴存公积金的决策造成影响。“即便(biàn)公积金贷(dài)款利率(lǜ)优势不如以前突出，但是公积金作为一种保(bǎo)障性(xìng)资金，相当于一笔稳(wěn)妥储蓄(xù)，不管是租房还(hái)是买房都能提出来使用，是利于居民的。”李花说。

优化公积(jī)金贷款政策以发挥其保障优势

从目前走势看，商贷利率逼近公积金贷款利率，或许会在一定程度上削弱公积金贷款的低利率优势。那么，公积金贷款该如(rú)何更(gèng)好地发(fā)挥其保障作(zuò)用？

“商贷(dài)利率的下调空
间主要由LPR变动情(qíng)况来确定，未来商贷利率还有下降可能，客观地说，会(huì)在一定(dìng)程度上导致公积金贷款(kuǎn)的(de)吸引(yǐn)力降低。”赵(zhào)秀池认为，下一(yī)步可以考(kǎo)商贷利率下调，公积金吸引力还有多大？虑随之调(diào)整公积金贷款利率，或进一步放宽公积金提(tí)取和使用门槛，为购(gòu)房者创造便利。

李宇嘉认(rèn)为，在公积金贷款低(dī)利率优势不再明显的情况下，适(shì)度下调公积金贷(dài)款利率，拉大二者利差，或是维持(chí)公积(jī)金贷(dài)款吸引力的(de)手(shǒu)段之一。“推出住房公积金贷款的目的不(bù)是赚钱，而是利好购房者，要继(jì)续发(fā)挥其保障优势就应随市而(ér)动，突出其普惠性。与此同时，应该进一步(bù)优化公积金业务管(guǎn)理模式，提高(gāo)公积金贷款效率并保障公积金管理(lǐ)机构合理的利润水平，未来还要(yào)积极扩大公积金缴存范围，让更多购(gòu)房者、租房者都能从中获益。”李宇嘉说(shuō)。

业内(nèi)人士指出 ，在当前低利率环境下(xià)，纯商贷或选择更大比
例(lì)的商业贷款对于购房者而(ér)言更划算。但从长(zhǎng)期看，房贷期限通常长达20至30年，未来的利率走势较难评估(gū)，如果房贷利(lì)率走(zǒu)向上升通道(dào)，商业贷款利率可(kě)能浮(fú)动走高，调(diào)整频(pín)次也较高，购房(fáng)者或许“没那么(me)省心”。在此情况下
，更加稳(wěn)定、调整较慢、利率长(zhǎng)期(qī)较(jiào)低的住房公积金更(gèng)能凸显(xiǎn)其优势。

“公(gōng)积金贷款(kuǎn)和商业贷款商贷利率下调，公积金吸引力还有多大？(kuǎn)二者是(shì)互为补充的，目(mù)的都是(shì)帮助购房人(rén)顺利购房。住房公积金不(bù)仅利率低、贷款期限长，其贷款成数即贷款额度占(zhàn)房屋总价(jià)的比例通常较高，一直以来都较受购房者欢迎。因此，即便短期内二者(zhě)受利率浮(fú)动影响，购房者可能会做出不同以往的贷款决策，但两种贷款模式的定位和各(gè)自(zì)优势依然明显。”赵秀(xiù)池建议，相关部门可(kě)考虑将公(gōng)积金贷(dài)款成(chéng)数与(yǔ)住房性质挂钩，尤其对 政策性住房给予照顾，降低政策(cè)性住房贷款的首付比例并提高贷款额度，以(yǐ)此(cǐ)进一步发挥住(zhù)房公积金的保障(zhàng)作(zuò)用。

未经允许不得转载：天津电机维修_天津进口电机维修_天津特种电机维修_天津发电机维修 商贷利率下调，公积金吸引力还有多大？